Open Interest e volumi Ftse Mib

Differenza OI t (1) – t il tutto trasformato in pay off

future long quindi
grazie

Differenziale OI di venerdì 05/06/2020 sulle Mibo. Il Crossover è a 19.000 punti. Il mercato si è spinto oltre ogni previsione.

Cosa hanno costruito gli istituzionali partendo dalla scadenza precedente? Situazione ITM: si vedono solo Call.

Naturalmente tutte queste Call ITM sono state coperte dal future. Negli ultimi 20 giorni l'OI del future è aumentato di 15.841 pezzi.

Questa invece la situazione OTM che ci riguarda più da vicino. Notiamo una lunga colonna di Call messa li negli ultimi 20 giorni quindi rappresenta una forte resistenza. E credo che sarà il livello di capolinea di questo lungo rialzo senza nessun accenno di ritracciamenti.

La strategia del resto parla chiaro. Pensate che il mercato possa mantenere una strategia del genere?
Quindi fate attenzione a prendere posizioni scoperte soprattutto a ribasso.

Analizzando gli OI stiamo osservando una possibile virata dal verde al rosso… per il momento i colori sono tenui ma poi potrebbero avere delle colorazioni più intense

Ciao Antonio,
sulla scorta della tua analisi riterresti valido l'acquisto di uno straddle? in modo da sfruttare l'incremento di volatilità legato ad un ritracciamento.
Tu come opereresti?
Grazie sempre

Impostare una strategia senza un orizzonte temporale è come giocare d’azzardo.
Gli Open ci forniscono una indicazione del comportamento degli istituzionali che nel loro complesso la sanno più di noi piccoli.
Si comincia a vedere una vendita di Call sullo strike 21.000 e questo potrebbe rappresentare un limite di questa scadenza. Impostare un Bear Call spread strategia a credito sfruttando questa indicazione per me è la scelta giusta.
In ogni caso la strategia long straddle a mio avviso non va bene in questo momento con qualsiasi orizzonte temporale le opzioni costano molto perché ancora cariche di volatilità.