SCADENZA GIUGNO 2018

Oggi mi sono mosso a protezione della posizione utilizzando i futures. Il risultato finale vale a dire la struttura è rimasta quella di venerdì scorso. Delta neutrale, Gamma leggermente negativo, Theta positivo e Vega negativo. Quello che sto perseguendo è la neutralizzazione dell’effetto direzione puntando sul deprezzamento temporale e sulla diminuzione di volatilità implicita tipica dei mercati in recupero.
I due break even point rimangono relativamente lontani ed equidistanti e comunque – visto che stiamo utilizzando un sottostante della durata giornaliera breve – mi consente di apportare alla strategia delle correzioni anche nel caso ci dovessero essere aperture in gap.
Dopo la flessione di venerdì, l’utile ha ripreso a salire. Non mi voglio sbilanciare troppo perché l’ultima volta non ha portato bene…

Il Ftse-Mib dal punto di vista grafico, dopo aver rotto il supporto dinamico coincidente con la trend line inferiore del canale ascendente che ci ha accompagnato da più di un anno, e anche quello di breve, è alle prese in questo momento con la conferma dopo un rimbalzo da ipervenduto che si è fermato - per gli amanti di Fibonacci - sulla percentuale di ritracciamento del 38,2% del forte impulso ribassista partito dal massimo del 7 maggio a quota 24.544 ed esauritosi a quota 21.122 martedì scorso.

Il trading system Trail è ancora short ma i livelli di uscita tendono ad abbassarsi; fino a quando rimangono sopra alla quotazione dell’indice il sistema segnala bearish.

L’ADX ci segnala che la forza del trend ribassista è ancora consistente. La forza viene misurata – appunto – dall’ADX al di sopra di quota 20 che rappresenta un po’ lo spartiacque tra mercato direzionale e mercato laterale, mentre la direzione è data dal fatto che il Positive Directional Indicator (+DI) (linea tratteggiata verde) rimane al di sotto del Negative Directional Indicator (-DI) (linea tratteggiata rossa).

La volatilità storica a 21 giorni è a 20,07% e si è portata al di sopra del canale 20/80 che statisticamente segnala una certa normalità. I percentili sono all’ 80% il che significa che nelle ultime 100 rilevazioni 80 valori sono inferiori e 20 sono superiori al livello attuale di volatilità.

Dopo una discreta partenza l’indice Ftse Mib ha preso la strada del ribasso ecco come si presenta la situazione sul future dal punto di vista dei volumi.

Ore 16.07

Inserito vendita in chiusura di due mini futures a questi prezzi:
21.910
21.920

Ore 16.45

Modificato vendita in chiusura di due mini futures a questi prezzi:
21.845
21.850

Ore 16.45

Modificato vendita in chiusura di due mini futures a questi prezzi:
21.845
21.850

Eseguiti! Aveva fatto anche 21.910 per l'esattezza due contratti ma non erano miei...

Il Ftse Mib dopo aver toccato un massimo di giornata a 22.194 punti e un minimo a 21.750 punti, ha chiuso la seduta con un -1.18% sui minimi di giornata.
Il discorso del presidente del Consiglio Giuseppe Conte al Senato per la fiducia non ha stupito gli investitori, che mantengono un atteggiamento cauto in attesa di valutare le prime mosse concrete del nuovo esecutivo.

Oggi una sola operazione: chiuso i due mini futures detenuti in portafoglio. Il risultato della strategia lo vedete in basso. Utile salito a 3.180€...